ПРЕДУПРЕЖДЕНИЕ РИСКОВ – УСЛОВИЕ СТАБИЛЬНОГО РАЗВИТИЯ ФИРМЫ

В мировой практике систем управления ри­ском сложились три подхода: адаптацион­ный, превентивный, комплексный. В деятель­ности российских организаций преобладает адаптационный подход, когда решения прини­маются в целях изменения уже сложившейся ситуации, исправления и ликвидации послед­ствий. Лучше всего разработаны методики управления риском по отдельным направле­ниям деятельности фирмы, например анализ и оценка финансовых рисков, реализации кон­кретных сделок, инвестиционных проектов, рисков при разработке стратегии развития.

В современных условиях, когда изменения во внешней среде происходят чаще, чем раньше, и вероятность их возникновения выше, необхо­димо разрабатывать риск-менеджмент на основе превентивной модели поведения. Уровень риск- менеджмента текущей деятельности фирмы оста­ется крайне низким, хотя именно в ходе нее фор­мируются условия жизнедеятельности фирмы и ее стабильности, возможности для дальнейшего развития. Риск стабильности фирмы можно рас­сматривать как обобщающий риск, который акку­мулирует частные риски по отдельным функци­ональным направлениям текущей деятельности фирмы, как вероятность кризиса фирмы.

Риски формируются и проявляются на опера­тивном уровне управления под влиянием внеш­них факторов, которые затрагивают прежде всего процесс разработки и реализации стратегии фир­мы, ее жизненный цикл, и внутренних факторов, отражающих потенциал фирмы, ее возможности и состояние в данный момент. Риск основан на не­соответствии, противоречии состояния внешних и внутренних факторов текущей деятельности фирмы. Важно своевременно выявить эти про­тиворечия. На современном предприятии должна быть сформирована система предупреждения ри­сков, в качестве основы для нее следует использо­вать превентивный подход в риск-менеджменте, анализ текущего состояния внешней среды и оценку сложившейся внутренней ситуации в компании. Формирование системы предупреж­дения рисков предполагает решение трех основ­ных задач:

• определение возможных рисков, их сферы и области проявления;
• выбор способов отслеживания фактов про­явления рисков в реальном времени;
• определение адекватных оперативных мер при наличии ранних признаков проявления риска.

Цель системы предупреждения рисков - обес­печение стабильного положения бизнеса, его кон­курентоспособности на основе анализа текущей деятельности фирмы, оперативного выявления событий, которые могут повлиять на ее жизне­деятельность, и предупреждения кризисных си­туаций. Используя системный подход, можно рассматривать риск как совокупность факторов и событий, которые способны снизить эффектив­ность, результативность работы фирмы в коммер­ческом, экономическом, социальном, финансовом, производственном, инвестиционном и других на­правлениях деятельности, привести к кризисным ситуациям. В этом случае управление риском представляет собой процесс подготовки и реали­зации мероприятий оперативного реагирования на проявления факторов риска с целью уменьшить опасность принятия ошибочных решений, прояв­ления возможных негативных последствий, неже­лательных направлений развития событий в ходе реализации принятых управленческих решений.

В качестве основных этапов системы пред­упреждения рисков можно выделить следующие:

• идентификацию факторов риска;
• классификацию и группировку факторов по уровню влияния, выявление наиболее значи­мых;
• оценку значимости конкретного фактора, определение взаимосвязей между ними;
• разработку системы индикаторов факторов риска (системы показателей);
• мониторинг изменений;
• обоснование методов управления риском;
• разработку программы управления риском;
• анализ результатов реализации программы и совершенствование процесса управления ри­ском [3, с. 50].

Идентификацию, классификацию и группи­ровку факторов риска можно считать качествен­ным анализом риска, который является основой всей системы предупреждения рисков. Такой анализ проводится в отношении сложившейся бизнес-ситуации, предполагает определение при­чин возникновения рисков, прогнозирование воз­можных вариантов их развития. Мы предлагаем рассматривать идентификацию рисков как про­цесс выявления и анализа факторов, которые мо­гут оказать негативное влияние на деятельность предприятия, оценку особенностей реализации и проявления таких факторов. Выявление и клас­сификация факторов риска - важный этап управ­ления рисками, так как именно на результатах этого этапа основан риск-менеджмент в дальней­шем.

Риски можно идентифицировать по основным функциональным направлениям деятельности фирмы. В результате удастся получить информа­цию о видах риска, возможности их реализации, основных факторах риска, сферах их проявле­ния. На базе проведенного анализа формируется портфель рисков. Общая система факторов, влия­ющих на деятельность предприятия, представлена в табл. 1.

Данная классификация является базовой для последующего анализа факторов. Исходная информация по факторам риска подлежит дета­лизации. Главная задача качественного анализа заключается в выявлении и идентификации всех возможных рисков независимо от их вида. Не­обходимым условием является наличие ранжи­рования и систематизации рисков, которые могут существенно повлиять на деятельность фирмы, выделить «наиболее значимые драйверы измене­ний» [I, с. 101].

На наш взгляд, систематизация предпринима­тельских рисков необходима для того, чтобы:

• определить наиболее вероятные и значимые угрозы деятельности фирмы;
• выявить причины возникновения нежела­тельного развития событий;
• оценить масштабы возможных последствий проявлений того или иного фактора риска;
• проанализировать возможности управления риском;
• определить способы предотвращения отри­цательного влияния факторов риска или сниже­ния затрат на ликвидацию последствий проявле­ния факторов риска;
• сформировать систему индикаторов, отража­ющих данные факторы, для мониторинга ситуа­ции в настоящее время;
• создать информационную базу, необходи­мую для принятия управленческих решений, адекватных уровню риска, и разработки програм­мы управления рисками [3, с. 21].

Ранжирование рисков по уровню значимости является важным аспектом превентивного под­хода, так как существуют определенные ограни­чения по времени и бюджету. Можно использо­вать различные методы количественной оценки рисков: ранжирование, экспертные и статисти­ческие методы и др. Необходимо определить по­тенциальный ущерб, уровень воздействия на де­ятельность фирмы выявленных рисков. Для этих целей предлагается использовать «матрицу воз­действий» [I, с. 110]. Существует несколько версий этой матрицы: в наиболее популярной неопределенность отмечается на одной оси, а воз­действие - на другой; еще один вариант: на одной оси откладывается время, а на другой - воздей­ствие [I, с. 110; 2, с. 205].

Основные принципы оценки риска связаны с концепцией приемлемого риска, определением пороговых значений риска, расчетом величины экономического ущерба и других показателей, не­обходимых для риск-менеджмента. Выделенные и ранжированные по уровню значимости факто­ры составляют основу для разработки системы индикаторов, или контрольных показателей. Каж­дый фактор необходимо выразить в конкретных показателях, которые отражают текущую дея­тельность в масштабе реального времени. В ито­ге можно собрать информацию об отклонении те­кущих показателей от нормативных (плановых).

В качестве примера приведена матрица анализа и оценки факторов риска производственной дея­тельности фирмы (табл. 2).

Необходимая информационная база для управ­ления рисками формируется на основе данных, отражающих деятельность фирмы; соответству­ющей отчетности по итогам работы за год, полу­годие, квартал, месяц, декаду и т. д. Полученный информационный массив позволит уловить новые тенденции во взаимоотношениях хозяйствующих субъектов, заблаговременно подготовиться к не­обходимым изменениям и новшествам. Наличие информации обеспечивает своевременный анализ возможных рисков и выработку мер по уклоне­нию от риска.

Мониторинг текущей деятельности состоит в проектировании и формировании необходимых потоков информации, наблюдении за фактиче­скими потоками информации и управлении ими. Система эффективного мониторинга, благодаря которой руководство постоянно получает све­дения о существенных угрозах и возможностях, требует тщательного планирования процессов ее разработки и эксплуатации. Мониторинг дол­жен быть встроен в общую систему управления, куда входят планирование, сбор информации, ее систематический анализ и контроль, выработка адекватных управленческих решений. К сожале­нию, в настоящее время наблюдается функцио­нальная разобщенность в управлении рисками, так как в этом процессе участвуют разные подраз­деления и службы фирмы.

Система предупреждения рисков должна быть встроена в общую структуру управления, ею должны заниматься не один, а все работники основных подразделений фирмы. К ней предъяв­ляются следующие требования: системный харак­тер, постоянное функционирование (а не только в период кризисных ситуаций или определенных кампаний, связанных с разработкой стратегии развития, реорганизации и др.).

В современной компании следует формиро­вать культуру раннего предупреждения рисков. Это предполагает изменение общего отношения к риску выполняемых менеджерами функций, в основе которых находится не только принятие текущих управленческих решений, но и анализ происходящих изменений как во внешней, так и во внутренней бизнес-среде, оценка факторов риска по первым фактам их проявления. К со­жалению, практика показывает, что управление рисками связано главным образом с ликвидацией последствий кризисных ситуаций.

Обобщение международной практики неудач риск-менеджмента позволило выделить три типа управления [1, с. 175]:

• «черепаший шаг»: руководство действует слишком медленно;
• «линия Мажино»: менеджеры работают, но их действия недостаточны ни для противосто­яния рискам, ни для использования преимуществ имеющихся шансов;
• «черная дыра»: руководство бездействует, никак не реагирует на проявления факторов ри­ска.

Первые два стиля управления основаны на оценке рисков, но при их использовании воз­можны ошибки, варианты: риск-менеджмент не­эффективен, нет оперативности в принятии реше­ний. Тем не менее их можно усовершенствовать. Если сделан выбор в пользу типа управления «черная дыра», то игнорируются любые ранние проявления рисков. В этом случае следует изме­нить всю систему менеджмента.

В настоящее время управление рисками по­сле того, как они обнаружились (так называемый кризис-менеджмент), не обеспечивает фирме ста­бильности и устойчивости. Необходимо активное управление рисками с использованием превентив­ного подхода при условии быстрого реагирования на происходящие изменения. Для формирования системы предупреждения рисков, работающей непрерывно и охватывающей все направления де­ятельности, требуется интеграция всех структур­ных подразделений фирмы, модификация общих принципов, культуры менеджмента.